Vorhersagesignale

Dienstag, 5. Juni 2012 Es lohnt sich, Insider beobachten Wir haben vor kurzem durchgeführt, eine komplexe Ereignisanalyse mit unseren Daten. In diesem Fall waren wir die Entlassung Ereignisse und die Auswirkungen dieser gemeinsamen Veranstaltungen auf die Marktleistung folgen Insiderkäufe suchen. Kauf Ereignisse auf ihre eigene Regel prognostizieren einen leichten Anstieg in einem Lager. Entlassung Ereignisse können schwierig zu interpretieren sein. Sind sie das Zeichen der grundlegenden Probleme oder ein Zeichen zu korrigieren grundlegenden Probleme? Doch das gemeinsame Signal der Entlassung zuzüglich Kauf scheint zu Vorhersagekraft haben. Kurz gesagt, ein Ereignis Studie rund um die 33064 Insider-Käufe in Top 1000 US-Unternehmen durchgeführt, die wir zwischen 2007 und 2011 4737 der diese Ereignisse traten innerhalb von 2 Wochen nach einer Entlassung Veranstaltung. Wir haben festgestellt, dass die Marktbereinigte Erträge dieser Unternehmen besser als der SP um 90 Basispunkte und die anderen Insiderkäufe um 55 Basispunkte in den folgenden 40 Börsentage. 2B2-41-07% 2BPM. png "/% Mittwoch, 28. März, 2012 Im Vorgriff auf die Volatilität an zukünftige Ereignisse Weve verbrachte viel Zeit in diesem Raum zu erforschen Beziehungen zwischen Medien Stimmung und Richtung der künftigen Lager bewegt. In diesem Beitrag auch einen Blick auf die Beziehung zwischen erwartete zukünftige Ereignisse und künftige Volatilität. Was die Grafik zeigt, ist, dass wir eine starke und statistisch signifikante Zunahme der markt relativen realisiert Aktienvolatilität rund erwartbaren künftigen Ereignissen, auch wenn die Steuerung für die, ob diese Ereignisse sind einkommensabhängig. Mit Hilfe modernster zeitlichen Sprachverarbeitungstechnologie Recorded Future s haben wir extrahiert alle freuen uns relevanten 500-Unternehmen aus Tausenden von Web-Quellen über einen Zeitraum von vier Jahren SP Aussagen. Das heißt, wir suchen nach Phrasen wie Apple wird erwartet, dass seine neue iPad freigeben nächsten Mittwoch oder Abrechnung in der Google / Oracle Patent Fall am 10. April erwartet, und sie mit dem erwarteten künftigen Datum des Ereignisses, und das Unternehmen (e) erwartet Nachrichten an diesem Tag haben. Durch die Aggregation und Filterung auf diese zukünftige Ereignisse, die wir denken, sind wahrscheinlich passieren, haben wir am Ende mit einer Gesamtfläche von 7548 Unternehmen / Tag-Paare, die nicht auf das Ergebnis Tage sind, und wir haben über 10% Stoß in die realisierte Volatilität am Veranstaltungstag sehen relativ zu den vorherigen 3 Wochen. Nachdem das Ereignis stattgefunden hat, sehen wir eine statistisch signifikante Verringerung der Volatilität im Vergleich zu der Zeit vor dem Ereigniszeit. Wenn youre interessiert, mehr über dieses Ergebnis zu hören, oder sich dafür interessieren Einbeziehung Wissen über zukünftige Ereignisse in Ihre Anlageprozess oder ein Produkt, kontaktieren Sie uns.